隨著軍工等熱點的調(diào)整，低位資源股開始活躍。黃金首當(dāng)其沖，金價創(chuàng)出新高。但短期脈沖式的進攻還是嚇到了很多資金，很快黃金板塊就出現(xiàn)了休整。傳統(tǒng)有色短暫表現(xiàn)后，也很快降溫。低位周期類的品種作為公募點名的下一個方向，對資金而言仍然具備吸引力，剩下的只是節(jié)奏問題。

在所有的資源品種中，有一類極為特殊，就是稀土資源。它符合低位周期的市場特征，有短期的事件催化，還有中長期需求擴張、供應(yīng)受限的邏輯，三大因素共同驅(qū)動，使得稀土板塊成為資源板塊中真正走出來的品種。

稀土邏輯的第一要點，就是它的戰(zhàn)略地位，即使大家都清楚明白，我們還是要反復(fù)強調(diào)。稀土是重要的稀缺資源，廣泛應(yīng)用于新能源、新材料、航天航空、電子信息等領(lǐng)域。換句話說，如果沒有稀土，很多高精尖的產(chǎn)品都不復(fù)存在，包括芯片、半導(dǎo)體。我國是稀土資源儲量最豐富的國家，且在稀土提煉技術(shù)方面領(lǐng)先世界5-10年。從某種程度上來講，我國的稀土供應(yīng)能力，影響著世界科技的發(fā)展進程。

稀土的第二邏輯，是需求擴張。進入2020年代，未來世界的大門正在被新科技、新能源打開，而這一切的基礎(chǔ)都離不開稀土資源的支撐。

我們來看兩組數(shù)據(jù)，首先是芯片半導(dǎo)體，2018年我國產(chǎn)能為380億美金，預(yù)計在2025年達到3500億美金，將近十倍的增長空間；新能源汽車進入快速增長期，年復(fù)合增長率將近40%，預(yù)計到2025年純?nèi)加蛙囍鸩酵顺鍪袌觥．a(chǎn)業(yè)增長十倍，對稀土的需求也會同等增加。

稀土的第三條邏輯，就是供應(yīng)端的管理與控制。既然是稀缺資源，就不可能任意開采、隨便濫用，否則就會造成極大的資源流失。只有在有序的管理與控制之下，稀土資源才能真正的支撐我國的科技發(fā)展，并為世界各國的發(fā)展做出貢獻。

在這樣的背景下，稀土的價格自然會表現(xiàn)的非常堅挺，這對資源企業(yè)而言是非常有利的。在近期發(fā)布了稀土總體開采規(guī)模之后，同時受到事件催化，很多稀土品種出現(xiàn)漲價。氧化鏑價格上漲8%，氧化鋱價格漲幅超過30%。產(chǎn)品價格與企業(yè)利潤直接相關(guān)，穩(wěn)中上行的價格會給企業(yè)帶來較好的盈利預(yù)期。

公司邏輯比較明確，估值合理的行業(yè)龍頭具備絕對優(yōu)勢。龍頭公司掌握著核心資源，行業(yè)增長中受益最為明顯。就像我最近視頻中分享的嚴(yán)重超跌的稀缺資源案例，主營產(chǎn)品產(chǎn)量居全國第一。公司產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于手機、新能源汽車等領(lǐng)域，進入華為、特斯拉等巨頭公司供應(yīng)鏈，市盈率才20多倍。（點擊藍字鏈接，可直接查看視頻）

三個因素共同驅(qū)動，稀土的邏輯也將從主題炒作，切換到行業(yè)增長和企業(yè)成長上來。

提示：以上內(nèi)容僅供參考，不構(gòu)成任何投資建議。文中公司僅為舉例，不做推薦。股市有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎。